Robo-advisors in 2020

Deze blog bestaat straks vier jaar.

Tijd voor een stand van zaken. Welke diensten zijn er aan te raden? En welke net niet?

Wat is het aanbod?

Algemeen stel ik vast dat betaalbaar, geautomatiseerd vermogensbeheer niet echt is doorgebroken.

Binck had een goed en betaalbaar aanbod (Pritle / Binck Forward), maar dit is na de overname van Binck door Saxobank vervangen door “Laten Beleggen”, aan veel hogere kostprijs (1,6% pj).

Dexxi en Birdee zijn klein en eigenlijk te riskant voor een grote investering, bijvoorbeeld van meer dan 10.000 euro.

Keyprivate en vermogensbeheer van Medirect lijken mij de beste optie te zijn, maar ook die opties zijn niet goedkoop, aan 0,9% pj.

Heeft het dan wel zin?

Ik vraag me af in hoeverre zo’n robo-advisor de moeite en de jaarlijkse vergoeding wel waard is.

Lage jaarlijkse kosten zijn belangrijk om je rendement te bewaren.

Wat denken jullie hierover?

Binck test zelf beleggen vs robobeleggen

Zelf beleggen vs robobeleggen? Enkele maanden ging Binck bank met hun klanten een wedstrijd aan. De klanten konden kiezen of ze zelf wilden beleggen, of wilden laten beleggen, via Binck Laten Beleggen / Binck Forward.

Binck organiseert een wedstrijd

De uitdaging: beter doen dan Binck Forward. In dat geval zouden de klanten de wedstrijd winnen en een financiële vergoeding.

Deze week kreeg ik de resultaten binnen. Bijna niemand kon beter dan de robo-belegger van Binck.

Uit de mail van Binck Bank:

“Wat blijkt? Sinds juli 2018 doet 84% van de deelnemers het beduidend beter met de Laten Beleggen-portefeuille. Het gemiddelde verschil bedraagt momenteel ongeveer 6%, al is Laten Beleggen natuurlijk een beleggingsdienst op lange termijn. Hoe komt dat?

Hoe verklaart Binckbank dit verschil?

Enerzijds is er uiteraard de geautomatiseerde, “robo”-opvolging van de belegging. Dit laat toe op veel kortere termijn te reageren dan een persoonlijke belegger kan.

Zo kan de robo-belegger via bodembewaking heel snel de dalende (verliezende) aandelen dumpen.

Wat is bodembewaking precies? Binck legt uit:

Bodembewaking is gebaseerd op een beheermodel dat ernaar streeft de waarde van uw belegging continu boven een vooraf bepaalde bodem te houden. Het model maakt daarbij gebruik van beleggingen met meer risico (zoals aandelen) en minder risico (zoals obligaties).

Wat je zelf doet

Conclusie: wat je zelf doet, doe je niet altijd beter, toch niet qua beleggingen. Beleg je vooral zelf, overweeg dan zeker om met lokale robo-adviseurs in zee te gaan. Dit kan een interessante diversificatie zijn.

De beste robo-advisor: wat is belangrijk?

Begin dit jaar heb ik de beste robo-advisor van 2017 gekozen. De prijs werd gedeeld tussen twee bedrijven: Binck Forward en Dexxi. De selectie werd toen vooral gebaseerd op de volgende aspecten:

  • een lage totale beheerkost,
  • de mogelijkheid  om met een beperkt instapkapitaal in te stappen, en
  • een “gerobotiseerde” opvolging van je belegging.

Ik ben bezig met de voorbereidingen voor “de beste robo-advisor van 2018”.

En ik wil even rondvragen aan het publiek: welke aspecten breng ik best in rekening? Een lage jaarlijkse kostprijs, dat is duidelijk. Maar misschien hebben de lezers ook interesse in een gebruiksvriendelijke robo-advisor, of één die ook maatschappelijk verantwoordelijke beleggingen aanbiedt, of …

Daarom deze vraag:

Wat vind JIJ belangrijk in een robo-advisor? Laat je mening hieronder achter via een reactie!

Binck Forward

Binck Forward is een robo-advisor in handen van de Nederlandse broker Binck Bank. Het gaat om discretionair online vermogensbeheer. Discretionair betekent hier dat je het beheer van de portefeuille volledig aan de bank overlaat. Je hebt dus geen controle over de samenstelling.

Je beantwoordt op hun website een aantal vragen om een persoonlijk risicoprofiel te maken. Daarna belegt Binck voor jou in een aantal indexfondsen (ETF’s) die passen bij jouw profiel.

Hoe werkt Binck Forward

De robo-advisor werkt met ETF’s (trackers) in de plaats van gewone fondsen. Op die manier kunnen de totale kosten laag gehouden worden.

Pritle is dus een type robo-advisor. Met gespecialiseerde software wordt die theorie in praktijk gebracht. We hebben geen informatie over het achterliggende economische model.

Dashboard van de robo advisor

Verschillende profielen

Binck Forward wordt aangeboden in verschillende risicoprofielen: defensief, gebalanceerd en offensief. Bij het aanmaken van je profiel moet je een geschiktheidstest afleggen. De bank wordt hiertoe verplicht.

Uit de geschiktheidstest volgt een maximaal risicoprofiel, bijvoorbeeld gebalanceerd. Je kan dan een online portefeuille opstarten met een risicoprofiel dat kleiner of gelijk is aan je maximaal risicoprofiel uit de geschiktheidstest.

Kostenstructuur

Binck Forward kost 0,5% BTW per jaar tot een vermogen van 250.000 euro. Daar bovenop komen nog de kosten voor de trackers, ongeveer 0,3% per jaar. De totale beheerskost (total cost of ownership) is dus 0,8% per jaar. Op onze pagina “kosten vergelijken” kan je dit vergelijken met andere robo-advisors.

Instappen kan vanaf 10 euro (!), en zelfs met dit beperkte budget garandeert de tool een voldoende gediversifieerde portefeuille.

Conclusie

Onze website heeft Binck Forward geselecteerd als De beste Robo-Advisor van 2017.
Binck lanceert regelmatig interessante bonussen als je je inschrijft.

Screenshots

Birdee gelanceerd op Belgische markt

De beleggingsrobot Birdee, ontwikkeld door Gambit Financial Solutions, is vanaf nu ook toegankelijk voor particuliere beleggers. Dat heeft het softwarebedrijf maandag laten weten.

Birdee is een typische robo-advisor: beleggen via de tool verloopt volledig digitaal via hun platform. De tool achter de schermen zorgt voor klantprofilering, portefeuille-optimalisatie en risicobeheer.

Geschiedenis

In 2016 kwam een eerste versie op de markt, die gericht was op financiële instellingen die een dergelijke dienst aan hun klanten wilden aanbieden.

Een paar weken terug raakte bekend dat GAMBIT overgekocht werd door grootbank BNP Paribas.

En vanaf deze week lanceren ze dus ook een versie voor particulieren: Birdee Money Experts. Ze verkregen hiervoor een vergunning van de Luxemburgse financiële waakhond CSSF (Commission de Surveillance du Secteur Financier).

Meer informatie vind je op ons artikel Birdee.

BNP Paribas koopt GAMBIT

Vers van de pers. De grootbank BNP Paribas koopt Gambit en verkrijgt een meerderheidsaandeel in de fintech. Het is een bewijs van het groeiend potentieel in robo-advisors in België.

Wat doet Gambit?

Het is een product van de Gambit Financial Solutions, ontwikkeld door een spin off van de Universiteit Luik.

Het bedrijf ontwikkelt software om het (risico)profiel van klanten te bepalen: ”customer profiling”, om beleggersportefeuilles te optimaliseren, en om risico’s in te schatten en te mitigeren.

In België maken bijv. Keytrade Bank (met KeyPrivate) en Birdee gebruik van deze tool. In het buitenland zijn ze actief in Luxemburg, Zwitserland en Frankrijk.

Wat verandert er?

Dit is nog niet duidelijk. We volgen dit van dichtbij op.

Binck bank koopt robo-adviseur Pritle

Ik hoorde vandaag dat Binck Pritle heeft overgekocht? Wat? Ja, Binck Bank heeft het Nederlandse fintechbedrijf Pritle overgenomen voor 12,5 miljoen euro. Zie het bericht op hun website: https://pritle.com/nl/overname-pritle-door-binck/

Pritle is een geautomatiseerde online vermogensbeheerder (robo-advisor), en zal blijven bestaan onder het merk van BinckBank.

Pritle Holding werd in 2014 opgericht en verwierf in 2015 ‘fondsensupermarkt’ Fundix. Die online vermogensbeheerder werd omgevormd tot de geautomatiseerde online vermogensbeheerder.

We hopen dat Pritle blijft verder bestaan, en vooral dat BinckBank niets wijzigt aan de erg lage totaalkost van dit product (vergelijk zelf met andere robo-adviseurs)! Pritle is hierdoor een erg aantrekkelijk product.

De totale beheerskost

Op deze website gebruiken we regelmatig de ‘totale beheerskost’, of de “total cost of ownership”. Dit is de jaarlijkse kostprijs van het houden van aandelen, fondsen, of trackers.

Deze totale kost is erg belangrijk, omdat deze elk jaar aan je kapitaal vreet. Elk jaar. Of het nu een goed jaar is geweest, met een sterk gestegen koers, of een rampjaar.

Van 0% tot 2% jaarlijkse beheerskost

0%

Heb je aandelen in je portefeuille? Prima. Bij de meeste online brokers (bijv. Binck, Bolero) betaal je geen jaarlijkse beheerskosten. Je betaalt de brokers wel bij de aankoop en verkoop van je aandelen.

2%

Actief beheer van een fondsenportefeuille kost geld. De kostprijs van exclusieve fondsen kan variëren van 1,5% tot 2,5%. Op deze blog gaan we uit van een gemiddeld jaarlijkse kost van 2%.

Een aantal online banken zoals MeDirect en KeyTradebank (via KeyPlan) bieden dit type fondsen aan.

Trackers: ergens tussenin

Trackers zijn een kostenefficiënte manier om te beleggen. Je betaalt 0,2% tot 0,5% jaarlijkse kostprijs.